Οικονομετρική διερεύνηση των επιπτώσεων μεγάλων τρομοκρατικών γεγονότων στο Χρηματιστήριο Αξιών Αθηνών

Abstract

Ο σκοπός της μελέτης αυτής είναι να ερευνήσει και να παρουσιάσει αποτελέσματα με λεπτομερή και εμπεριστατωμένο τρόπο για την συμπεριφορά συγκεκριμένων κλάδων του ΧΑΑ σε τρομοκρατικά γεγονότα. Ειδικότερα θα χρησιμοποιήσει τις αποδόσεις πέντε κλάδων του ΧΑΑ καθώς και του Γενικού Δείκτη Τιμών κατά το χρονικό διάστημα 2000 έως το 2009. Η συγκεκριμένη διπλωματική εργασία θα μελετήσει τις επιδράσεις μεγάλων και διεθνών τρομοκρατικών γεγονότων στην ελληνική χρηματιστηριακή αγορά χρησιμοποιώντας το Υπόδειγμα Αποτίμησης Κεφαλαιουχικών Στοιχείων Capital Asset Pricing Model ( CAPM ) με την εφαρμογή της ανάλυσης γραμμικής παλινδρόμησης χρησιμοποιώντας το στατιστικό εργαλείο e-views, για να εξάγει συμπεράσματα. Οι παραβιάσεις όμως των υποθέσεων του γραμμικού μοντέλου είναι ένα ζήτημα προς μελέτη. Η παραβίαση όπως η ετεροσκεδαστικότητα μπορεί να οδηγήσει σε λανθασμένα οικονομετρικά και στατιστικά συμπεράσματα. Αυτό μπορεί να αντιμετωπιστεί (διορθωθεί) με την χρήση των μοντέλων GARCH.