Θεωρία και εφαρμογές των συνδέσμων (Copulas) στα χρηματοοικονομικά

Abstract

Τα τελευταία χρόνια, η ανάπτυξη νέων χρηματοοικονομικών προϊόντων έχει ως αποτέλεσμα την χρήση των συνδέσμων στα χρηματοοικονομικά. Στην εργασία αυτή παρουσιάζεται μία σύντομη ιστορική αναδρομή στην εξέλιξη των συνδέσμων και παρουσιάζονται οι ορισμοί και οι βασικές ιδιότητες των συνδέσμων. Επίσης, αναλύεται η κατηγορία των Αρχιμήδειων συνδέσμων, καθώς είναι ίσως η σημαντικότερη κατηγορία. Τέλος, παρουσιάζονται μερικές εφαρμογές των συνδέσμων στα χρηματοοικονομικά, καθώς και η προσομοίωση κάποιων σημαντικών συνδέσμων και μελετούνται τα αποτελέσματά της.