Empirical assessment of the three-dimensional model between expected return and betas & comparison to multi-factor asset pricing models
| dc.contributor.advisor | Κουρογένης, Νικόλαος | |
| dc.contributor.author | Λαζάρου, Γεράσιμος | |
| dc.contributor.author | Lazarou, Gerasimos | |
| dc.date.accessioned | 2019-04-17T08:05:02Z | |
| dc.date.available | 2019-04-17T08:05:02Z | |
| dc.date.issued | 2019-04 | |
| dc.identifier.uri | https://dione.lib.unipi.gr/xmlui/handle/unipi/11934 | |
| dc.description.abstract | Ο σκοπός αυτής της διπλωματικής εργασίας είναι να αποδείξει την μη αποδοτικότητα του δείκτη FTSE 100. Για να εξεταστεί αυτή η υπόθεση, χρησιμοποιήσαμε το Τρισδιάστατο Υπόδειγμα του Γ. Διακογιάννη. Λάβαμε ημερήσια, εβδομαδιαία και μηνιαία δεδομένα, τόσο για τον δείκτη όσο και για κάθε μετοχή που απαρτίζει τον δείκτη, για μία περίοδο οκτώ -8- ετών, ξεκινώντας από το 2010 και καταλήγοντας στο 2018. Τα δεδομένα ελήφθησαν από την Βάση Δεδομένων Thomson Reuters Datastream, από το Τμήμα Χρηματοοικονομικής & Τραπεζικής Διοικητικής του Πανεπιστημίου Πειραιώς. Τα αποτελέσματα μας έδειξαν πως ο δείκτης FTSE 100 δεν είναι αποδοτικό χαρτοφυλάκιο και αυτό το αποτέλεσμα αποδείχθηκε σχηματικά, κατασκευάζοντας το Αποδοτικό Σύνορο βάσει της μεθοδολογίας του Roll (1977), αλλά και στατιστικά, ακολουθώντας τη μεθοδολογία του George E. P. Box. | el |
| dc.format.extent | 482 | el |
| dc.language.iso | en | el |
| dc.publisher | Πανεπιστήμιο Πειραιώς | el |
| dc.rights | Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές | * |
| dc.rights.uri | http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/ | * |
| dc.title | Empirical assessment of the three-dimensional model between expected return and betas & comparison to multi-factor asset pricing models | el |
| dc.type | Master Thesis | el |
| dc.contributor.department | Σχολή Χρηματοοικονομικής και Στατιστικής. Τμήμα Χρηματοοικονομικής και Τραπεζικής Διοικητικής | el |
| dc.description.abstractEN | The purpose of this thesis is to prove the inefficiency of the FTSE 100 Index. In order to test it, we used the 3D Model of Dr. George Diacogiannis. We took daily, weekly and monthly data for the FTSE 100 Index and for every constituent of the Index, for an 8-year period starting from 2010 up to 2018. The data were downloaded from the Thomson Reuters Datastream database from the Department of Banking & Financial Management of the University of Piraeus. Our results indicate that the FTSE 100 Index is an inefficient portfolio and this result was proven schematically by creating the Efficient Frontier following Roll’s Methodology (1977) and statistically by using the methodology of George E.P. Box. | el |
| dc.contributor.master | Χρηματοοικονομική και Τραπεζική με κατεύθυνση στην Χρηματοοικονομική και Τραπεζική Διοικητική | el |
| dc.subject.keyword | FTSE 100 Index | el |
| dc.subject.keyword | Αποδοτικό σύνορο | el |
| dc.subject.keyword | Θεωρία χαρτοφυλακίου | el |
| dc.subject.keyword | CAPM | el |
| dc.subject.keyword | Αποτίμηση περιουσιακών στοιχείων | el |
| dc.subject.keyword | Χώρος αναμενόμενης απόδοσης τυπικής απόκλισης | el |
| dc.subject.keyword | Roll | el |
| dc.subject.keyword | Διακογιάννης | el |
| dc.subject.keyword | Feldman | el |
| dc.subject.keyword | Χαρτοφυλάκια ελαχίστου κινδύνου | el |
| dc.date.defense | 2019-04-02 |
Αρχεία σε αυτό το τεκμήριο
Αυτό το τεκμήριο εμφανίζεται στις ακόλουθες συλλογές
-
Τμήμα Χρηματοοικονομικής και Τραπεζικής Διοικητικής
Department of Banking & Financial Management
Εκτός από όπου διευκρινίζεται διαφορετικά, το τεκμήριο διανέμεται με την ακόλουθη άδεια:
Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές
Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές