Η επίδραση των οίκων αξιολόγησης στις χρηματοοικονομικές τιμές τραπεζών σε αναπτυγμένες και αναπτυσσόμενες χώρες με τη μέθοδο της συνολοκλήρωσης

Τσουπαρέλου, Σοφία

dc.contributor.author	Τσουπαρέλου, Σοφία
dc.date.accessioned	2018-01-23T07:08:43Z
dc.date.available	2018-01-23T07:08:43Z
dc.date.issued	2017-11
dc.identifier.uri	https://dione.lib.unipi.gr/xmlui/handle/unipi/10732
dc.description.abstract	Κύριος στόχος της μελέτης αυτής είναι να εξετάσει την επίδραση και το ρόλο των οίκων αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας στις χρηματοοικονομικές τραπεζικές τιμές. Συγκεκριμένα ερευνάται η λειτουργία των οργανισμών αυτών σε τραπεζικές μετοχές αναπτυγμένων και αναπτυσσόμενων χωρών με τη βοήθεια της μεθόδου της συνολοκλήρωσης. Μελετάται η σχέση ανάμεσα στις αποδόσεις τραπεζικών μετοχών και στις αντίστοιχες συμβάσεις ανταλλαγής κινδύνου αθέτησης (Credit Default Swaps). Ακόμη μελετάται η επίδραση μίας πιστοληπτικής αξιολόγησης και με ποιο τρόπο συσχετίζεται και αλληλεπιδρά με τις τιμές των CDS. Για το σκοπό αυτό, η διεξαγόμενη μελέτη επικεντρώνεται σ’ ένα δείγμα δεδομένων από 8 ευρωπαϊκά κράτη για το 10-ετή χρονικό ορίζοντα μεταξύ 2005 και 2014. Το διάστημα αυτό χωρίζεται σε τρεις επιμέρους περιόδους και συγκεκριμένα στην περίοδο πριν την χρηματοοικονομική κρίση του 2007, σε όλη την εποχή κατά τη διάρκεια της ευρωπαϊκής κρίσης και τέλος στην περίοδο ανάκαμψης. Το δείγμα που χρησιμοποιήθηκε περιλαμβάνει τέσσερις αναπτυγμένες ευρωπαϊκές χώρες (Αυστρία, Βέλγιο, Γαλλία και Ολλανδία) και τέσσερις αναπτυσσόμενες ευρωπαϊκές χώρες (Ιρλανδία, Ισπανία, Ιταλία και Πορτογαλία). Η πρώτη ομάδα κρατών επηρεάστηκε σε μικρό βαθμό από την κρίση, ενώ η δεύτερη ομάδα χωρών δέχθηκε πολύ σοβαρό πλήγμα με τεράστιες επιπτώσεις.	el
dc.format.extent	98	el
dc.language.iso	el	el
dc.publisher	Πανεπιστήμιο Πειραιώς	el
dc.rights	Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές	*
dc.rights.uri	http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/	*
dc.title	Η επίδραση των οίκων αξιολόγησης στις χρηματοοικονομικές τιμές τραπεζών σε αναπτυγμένες και αναπτυσσόμενες χώρες με τη μέθοδο της συνολοκλήρωσης	el
dc.title.alternative	The impact of credit rating on stock prices of commercial banks for developed and developing countries using the co-integration method	el
dc.type	Master Thesis	el
dc.contributor.department	Σχολή Χρηματοοικονομικής και Στατιστικής. Τμήμα Στατιστικής και Ασφαλιστικής Επιστήμης	el
dc.description.abstractEN	The main purpose of this study is to examine the impact and the role of the credit rating agencies in the stock prices of commercial banks. In particular, this study investigates the function of those organizations on stock prices of developed and developing countries using the co-integration method. It probes the relationship between stock prices yields and the corresponding CDS prices (Credit Default Swaps). In addition, this study investigates the impact of credit rating and in which way it is correlated and associated with the CDS prices. Therefore, the reported investigation based on data of 8 European countries for the 10 years old period between 2005 and 2014. This term is separated in three individual periods of time and in particular, the time period before the financial crisis of 2007, the entire period of the European dept crisis and then the recovery period of time. The data that have been used, they came from four developed countries (Austria, Belgium, France and Netherland) and from four developing countries (Ireland, Spain, Italy and Portugal). The first group of countries is affected in low degree but the second group of countries has faced serious problems with terrible effects.	el
dc.contributor.master	Εφαρμοσμένη Στατιστική	el
dc.subject.keyword	Αιτιότητα κατά Granger	el
dc.subject.keyword	Αξιολόγηση πιστοληπτικής ικανότητας	el
dc.subject.keyword	Αναπτυγμένες χώρες	el
dc.subject.keyword	Αναπτυσσόμενες χώρες	el
dc.subject.keyword	Οίκοι αξιολόγησης	el
dc.subject.keyword	Πιστωτικό περιθώριο	el
dc.subject.keyword	Σύμβαση ανταλλαγής κινδύνου αθέτησης	el
dc.subject.keyword	Συνολοκλήρωση	el
dc.subject.keyword	Χρηματοοικονομικές τιμές τραπεζών	el
dc.subject.keyword	Granger causality	el
dc.subject.keyword	Credit rating	el
dc.subject.keyword	Developed countries	el
dc.subject.keyword	Developing countries	el
dc.subject.keyword	Credit rating agencies	el
dc.subject.keyword	Credit spread	el
dc.subject.keyword	Credit default swaps	el
dc.subject.keyword	Co-integration	el
dc.subject.keyword	Stock prices of commercial banks	el

Αρχεία σε αυτό το τεκμήριο

Name:: Tsouparelou_Sofia.pdf
Μέγεθος:: 1.422Mb
Τύπος:: PDF
Description:: Μεταπτυχιακή διατριβή

Προβολή/Άνοιγμα

Αυτό το τεκμήριο εμφανίζεται στις ακόλουθες συλλογές

Τμήμα Στατιστικής και Ασφαλιστικής Επιστήμης
Department of Statistics & Insurance Science

Εμφάνιση απλής εγγραφής

Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές

Εκτός από όπου διευκρινίζεται διαφορετικά, το τεκμήριο διανέμεται με την ακόλουθη άδεια:
Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές