Show simple item record

Διαχείριση του επιτοκιακού κινδύνου μέσω τεχνικών προσομείωσης

dc.contributor.advisorΜπούτσικας, Μιχαήλ
dc.contributor.authorΑλιάζη, Διονυσία
dc.date.accessioned2017-11-27T08:09:31Z
dc.date.available2017-11-27T08:09:31Z
dc.date.issued2017-10
dc.identifier.urihttp://dione.lib.unipi.gr/xmlui/handle/unipi/10230
dc.description.abstractΓια τον υπολογισμό της παρούσας αξίας μιας μελλοντικής ροής (π.χ. μιας επένδυσης σε ομόλογα) είναι αναγκαία η γνώση των μελλοντικών επιτοκίων της χρηματοπιστωτικής αγοράς. Τα επιτόκια όμως αυτά δεν είναι ούτε σταθερά, ούτε γνωστά εκ των προτέρων με αποτέλεσμα να ελλοχεύει ο κίνδυνος μείωσης της αξίας μιας επένδυσης λόγω απρόσμενων μεταβολών των επιτοκίων (επιτοκιακός κίνδυνος - interest rate risk). Τα τελευταία χρόνια έχουν προταθεί πολλά στοχαστικά μοντέλα περιγραφής της κίνησης των επιτοκίων (π.χ. το μοντέλο του Vasicek, το μοντέλο CIR κ.α.). Σκοπός της παρούσας εργασίας είναι η σύντομή επισκόπηση καθώς και η εφαρμογή μέσω κατάλληλου λογισμικού (Wolfram Mathematica) γνωστών τεχνικών διαχείρισης του επιτοκιακού κινδύνου που βασίζεται στην προσομοίωση των παραπάνω στοχαστικών μοντέλων. Επίσης, στα ίδια πλαίσια θα υπολογιστεί και η αξία παράγωγων προϊόντων θεωρώντας ότι το επιτόκιο των ομολόγων της αγοράς δεν είναι σταθερό αλλά περιγράφεται από τα παραπάνω στοχαστικά μοντέλα.el
dc.format.extent54el
dc.language.isoelel
dc.publisherΠανεπιστήμιο Πειραιώςel
dc.rightsAttribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές*
dc.rights.urihttp://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0/*
dc.titleΔιαχείριση του επιτοκιακού κινδύνου μέσω τεχνικών προσομείωσηςel
dc.title.alternativeSimulation techniques in interest rate risk managementel
dc.typeMaster Thesisel
dc.contributor.departmentΣχολή Χρηματοοικονομικής και Στατιστικής. Τμήμα Στατιστικής και Ασφαλιστικής Επιστήμηςel
dc.description.abstractENIn order to evaluate the present value of a future cash flow (e.g. a bond invest-ment), it is necessary to know the future financial market interest rates. These in-terest rates cannot be considered fixed or known in advance, and therefore there is a risk concerning the value of the investment which may be diminished due to unforeseen fluctuations in future interest rates (interest rate risk). In recent years, many models have been proposed in order to describe interest rate fluctuations (e.g. Vasicek model, CIR model, etc.). The purpose of this dissertation is to briefly review and implement the well-known techniques of interest rate risk management based on the simulation of the above-mentioned models using appropriate software (Wolfram Mathematica). As an application, the fair value of certain financial de-rivatives is also computed via monte carlo simulation assuming stochastic interest rates.el
dc.contributor.masterΕφαρμοσμένη Στατιστικήel
dc.subject.keywordΕπιτόκιαel
dc.subject.keywordΠροσομοίωσηel
dc.subject.keywordΚίνδυνοςel


Files in this item

Thumbnail

This item appears in the following Collection(s)

Show simple item record

Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές
Except where otherwise noted, this item's license is described as
Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές

Βιβλιοθήκη Πανεπιστημίου Πειραιώς
Contact Us
Send Feedback
Created by ELiDOC
Η δημιουργία κι ο εμπλουτισμός του Ιδρυματικού Αποθετηρίου "Διώνη", έγιναν στο πλαίσιο του Έργου «Υπηρεσία Ιδρυματικού Αποθετηρίου και Ψηφιακής Βιβλιοθήκης» της πράξης «Ψηφιακές υπηρεσίες ανοιχτής πρόσβασης της βιβλιοθήκης του Πανεπιστημίου Πειραιώς»