Show simple item record

Τιμολόγηση δικαιωμάτων προαίρεσης μέσω Monte Carlo

dc.contributor.advisorΣεβρόγλου, Βασίλειος
dc.contributor.authorΚατσένιου, Ευτυχία
dc.date.accessioned2018-08-30T09:40:33Z
dc.date.available2018-08-30T09:40:33Z
dc.date.issued2018-07
dc.identifier.urihttp://dione.lib.unipi.gr/xmlui/handle/unipi/11365
dc.description.abstractΜέσα από τη παρούσα διπλωματική εργασία γίνεται παρουσίαση μεθόδων τιμολόγησης δικαιωμάτων προαίρεσης (options) με χρήση της μεθόδου προσομοίωσης Monte Carlo. Αρχικά γίνεται εισαγωγή σε βασικές έννοιες της θεωρίας πιθανοτήτων και της Στοχαστικής θεωρίας ώστε ο αναγνώστης να είναι σε θέση να κατανοήσει τη Απλή και Γεωμετρική κίνηση Brown. Στη συνέχεια παρουσιάζονται βασικά χρηματοοικονομικά προϊόντα με ειδικότερη βαρύτητα στα Δικαιώματα Προαίρεσης. Γίνεται η παρουσίαση της μεθόδου Black & Scholes και παρουσιάζονται ο τρόπος εύρεσης της εξίσωσης του μοντέλου καθώς και η λύση της. Έχοντας αναφέρει όλο το απαιτούμενο θεωρητικό υπόβαθρο για την κατανόηση του μοντέλου Black & Scholes, εφαρμόζουμε το μοντέλο με τη βοήθεια του προγράμματος MATLAB και χρησιμοποιώντας τη μέθοδο προσομοίωσης Monte Carlo δίνουμε παράδειγμα τιμολόγησης ενός δικαιώματος προαίρεσης. Μέσα από κώδικες της MATLAB προσομοιώνουμε τα μονοπάτια της τιμής ενός δικαιώματος και τιμολογούμε ένα «exchange» option. Στο τελευταίο μέρος παρουσιάζεται μία επέκταση του μοντέλου των Black & Scholes το οποίο ονομάζεται ’’Jump Diffusion Model’’. Η επέκταση αυτή αφορά τη προσθήκη τυχαίων μεταβολών (αλμάτων) στο μοντέλο Black&Scholes.el
dc.format.extent71el
dc.language.isoelel
dc.publisherΠανεπιστήμιο Πειραιώςel
dc.titleΤιμολόγηση δικαιωμάτων προαίρεσης μέσω Monte Carloel
dc.title.alternativeMonte Carlo methods for option pricingel
dc.typeMaster Thesisel
dc.contributor.departmentΣχολή Χρηματοοικονομικής και Στατιστικής. Τμήμα Στατιστικής και Ασφαλιστικής Επιστήμηςel
dc.description.abstractENThrough this master thesis attempts to present methods of pricing options using the Monte Carlo simulation method. Initially, basic concepts of Probability theory and Stochastic Processes are introduced so that the reader is able to understand the Simple and Geometric Brownian motion. The Black & Scholes method is presented and so the way to solve the model equation and its solution. All the theoretical backgrounds are stated for the understanding of the Black & Scholes model via Monte Carlo simulation method using the MATLAB program. Also at the end an example of option pricing is given. Through MATLAB codes, which are presented in the Appendix A, we simulate the paths of the price of an «exchange» option. At the end, an extension of the Black & Scholes model is presented, called “Jump Diffusion Model”. This extension involves the addition of random changes (jumps) to the model of Black & Scholes.el
dc.contributor.masterΑναλογιστική Επιστήμη και Διοικητική Κινδύνουel
dc.subject.keywordMonte Carlo methodel
dc.subject.keywordΠροσομοίωση Monte Carloel
dc.subject.keywordΔικαιώματα προαίρεσηςel
dc.subject.keywordΣτοχαστικά μοντέλαel
dc.date.defense2018-07


Files in this item

Thumbnail

This item appears in the following Collection(s)

Show simple item record


Βιβλιοθήκη Πανεπιστημίου Πειραιώς
Contact Us
Send Feedback
Created by ELiDOC
Η δημιουργία κι ο εμπλουτισμός του Ιδρυματικού Αποθετηρίου "Διώνη", έγιναν στο πλαίσιο του Έργου «Υπηρεσία Ιδρυματικού Αποθετηρίου και Ψηφιακής Βιβλιοθήκης» της πράξης «Ψηφιακές υπηρεσίες ανοιχτής πρόσβασης της βιβλιοθήκης του Πανεπιστημίου Πειραιώς»