Στοχαστική μοντελοποίηση αγοράς παραγώγων ακινήτων και σύνδεση τους με δικαιώματα προαίρεσης
| dc.contributor.advisor | Σεβρόγλου, Βασίλειος | |
| dc.contributor.author | Μπελεχρής, Θεόδωρος | |
| dc.date.accessioned | 2021-11-24T09:44:11Z | |
| dc.date.available | 2021-11-24T09:44:11Z | |
| dc.date.issued | 2021-11 | |
| dc.identifier.uri | https://dione.lib.unipi.gr/xmlui/handle/unipi/13878 | |
| dc.identifier.uri | http://dx.doi.org/10.26267/unipi_dione/1301 | |
| dc.description.abstract | Στην εργασία αυτή θα παρουσιαστεί ένα μοντέλο τιμολόγησης παραγώγων ακινήτων σε στοχαστικό περιβάλλον. Τα δικαιώματα προαίρεσης αποτελούν μια χρήσιμη χρηματοοικονομική αξία για τους επενδυτές όσον αφορά τη διαχείριση του κινδύνου των χαρτοφυλάκιων τους. Ιδιαίτερα, θα αναπτυχθεί ένα διπαραγοντικό μοντέλο τιμολόγησης των δικαιώματων προαίρεσης, το οποίο θα υπολογίζει την αξία οποιουδήποτε τύπου δικαιώματος επηρεάζεται από τις δύο μεταβλητές, δηλαδή από την αξία του ακινήτου και από το βραχυπρόθεσμο επιτόκιο. Στην συνέχεια, θα μελετηθεί κατάλληλο μοντέλο τιμολόγησης, που θα είναι ικανό να ταιριάζει με τις καμπύλες επιτοκίων και μεταβλητότητας της αγοράς, τόσο για Ευρωπαικά όσο και για Αμερικάνικα δικαιώματα προαίρεσης. Έπειτα θα αναπτυχθεί ένα δισδιάστατο διωνυμικό δένδρο για τον υπολογισμό της αξίας των παραπάνω δικαιωμάτων προαίρεσης, και τέλος θα δοθούν εφαρμογές και χρήσιμα συμπεράσματα για την αποτελεσματικότητα του μοντέλου μας. | el |
| dc.format.extent | 106 | el |
| dc.language.iso | el | el |
| dc.publisher | Πανεπιστήμιο Πειραιώς | el |
| dc.rights | Αναφορά Δημιουργού-Μη Εμπορική Χρήση-Όχι Παράγωγα Έργα 3.0 Ελλάδα | * |
| dc.rights.uri | http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/3.0/gr/ | * |
| dc.title | Στοχαστική μοντελοποίηση αγοράς παραγώγων ακινήτων και σύνδεση τους με δικαιώματα προαίρεσης | el |
| dc.title.alternative | The real estate derivatives market and its linchpin with options | el |
| dc.type | Master Thesis | el |
| dc.contributor.department | Σχολή Χρηματοοικονομικής και Στατιστικής. Τμήμα Στατιστικής και Ασφαλιστικής Επιστήμης | el |
| dc.description.abstractEN | In this paper, a real estate pricing model of derivatives in a stochastic environment will be studied. Options are a usefull financial asset for investors as far as managing the risk of their portfolios is concerned. In particular, a bivariate option pricing model will be developed, which will calculate the value of any type of option affected by the two variables, namely the value of the property and the short-term interest rate. Subsequently, a suitable pricing model will be studied, which is able to match the interest rate and market volatility curves for both European and American options. Further, a two-dimensional binomial tree will be developed in order to calculate the value of these options. Finally, applications and useful conclusions on the effectiveness of our model will be given. | el |
| dc.contributor.master | Αναλογιστική Επιστήμη και Διοικητική Κινδύνου | el |
| dc.subject.keyword | Παράγωγα ακινήτων | el |
| dc.date.defense | 2021-11-08 |
Αρχεία σε αυτό το τεκμήριο
Αυτό το τεκμήριο εμφανίζεται στις ακόλουθες συλλογές
-
Τμήμα Στατιστικής και Ασφαλιστικής Επιστήμης
Department of Statistics & Insurance Science
Εκτός από όπου διευκρινίζεται διαφορετικά, το τεκμήριο διανέμεται με την ακόλουθη άδεια:
Αναφορά Δημιουργού-Μη Εμπορική Χρήση-Όχι Παράγωγα Έργα 3.0 Ελλάδα
Αναφορά Δημιουργού-Μη Εμπορική Χρήση-Όχι Παράγωγα Έργα 3.0 Ελλάδα