Show simple item record

Μέθοδοι τιμολόγησης συμβάσεων ανταλλαγής κινδύνου αθέτησης

dc.contributor.advisorΑνθρωπέλος, Μιχαήλ
dc.contributor.authorΘεοδούλου, Μαργαρίτα
dc.description.abstractΗ παρούσα διπλωματική εργασία επικεντρώνεται στις δύο πιο σημαντικές μεθόδους τιμολόγησης του πιστωτικού κινδύνου. Αρχικά και έως ότου ξεκινήσει η παρουσίαση των μεθόδων αυτών, γίνεται μια αναφορά στα πιστωτικά παράγωγα προϊόντα και εκτενέστερα, στην δημοφιλέστερη κατηγορία τους, τις Συμβάσεις Ανταλλαγής Κινδύνου Αθέτησης. Οι συμβάσεις αυτές θα μας δώσουν την αφορμή για μελέτη και ανάλυση μεθόδων πρόβλεψης και αντιμετώπισης πιθανών αθετήσεων διαφορετικών οντοτήτων αναφοράς. Το πρώτο μοντέλο που μελετάμε είναι το μοντέλο ανηγμένης μορφής ή έντασης αθέτησης, η κατασκευή του οποίου απαιτεί τη χρήση διπλών στοχαστικών διαδικασιών Poisson ή διαφορετικά, διαδικασίες Cox. Το δομικό μοντέλο αποτελεί τον δεύτερο τρόπο τιμολόγησης του πιστωτικού κινδύνου το οποίο βασίζεται στο έργο του Robert C. Merton. Για την κατασκευή των δύο αυτών μεθόδων ήταν απαραίτητη η μοντελοποίηση του πιστωτικού περιθωρίου ανταλλαγής αθέτησης. Συγκρίνοντας συνοπτικά τα δύο αυτά μοντέλα, η παρούσα διπλωματική εργασία θα δημιουργήσει μια καθαρή εικόνα δυο διαφορετικών προσεγγίσεων στη σύγχρονη διαχείριση του πιστωτικού κινδύνου.el
dc.publisherΠανεπιστήμιο Πειραιώςel
dc.rightsAttribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές*
dc.titleΜέθοδοι τιμολόγησης συμβάσεων ανταλλαγής κινδύνου αθέτησηςel
dc.title.alternativePricing methods of credit default swapsel
dc.typeMaster Thesisel
dc.contributor.departmentΣχολή Χρηματοοικονομικής και Στατιστικής. Τμήμα Στατιστικής και Ασφαλιστικής Επιστήμηςel
dc.description.abstractENThis paper focuses on the two most important measurement methods of credit risk. Initially, and until these methods are launched, reference is made to credit derivatives products and more extensively to their most popular category, Credit Default Swaps. These contracts will give us motivation to study and analyse methods of prediction and addressing possible defaults of different reference entities. The first model we are studying is the reduced form model or intensity model which its construction requires the use of doubly stochastic Poisson processes or otherwise, Cox processes. The structural model is the second pricing method of credit risk based on Robert C. Merton’s work. In order to construct these two methods, it was necessary to model the credit default swap spread. By pointing out the relations and differences between these two models, this paper will hopefully generate a clear overview of two different approaches to modern credit risk management.el
dc.contributor.masterΑναλογιστική Επιστήμη και Διοικητική Κινδύνουel
dc.subject.keywordΣυμβάσεις ανταλλαγής κινδύνου αθέτησηςel
dc.subject.keywordΠιστωτικός κίνδυνοςel
dc.subject.keywordΠιστωτικά παράγωγαel
dc.subject.keywordΜοντελοποίηση της έντασηςel
dc.subject.keywordΔομικά μοντέλα τιμολόγησηςel

Files in this item


This item appears in the following Collection(s)

Show simple item record

Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές
Except where otherwise noted, this item's license is described as
Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 Διεθνές

Βιβλιοθήκη Πανεπιστημίου Πειραιώς
Contact Us
Send Feedback
Created by ELiDOC
Η δημιουργία κι ο εμπλουτισμός του Ιδρυματικού Αποθετηρίου "Διώνη", έγιναν στο πλαίσιο του Έργου «Υπηρεσία Ιδρυματικού Αποθετηρίου και Ψηφιακής Βιβλιοθήκης» της πράξης «Ψηφιακές υπηρεσίες ανοιχτής πρόσβασης της βιβλιοθήκης του Πανεπιστημίου Πειραιώς»